22 января 2021
Apple и технологи вытянули консолидацию из коррекции



Узнайте, что сегодня будет влиять на ход торгов в США, а также последние новости о компаниях и их акциях
Вячеслав Король
Управляющий активами АРТ КАПИТАЛ
korol@artcapital.ua
Apple и технологи вытянули консолидацию из коррекции
Рынок. Американские фондовые индексы продемонстрировали слабые и разнонаправленные изменения по итогам торгов в четверг, однако Standard & Poor's 500 и Nasdaq Composite удалось достичь новых рекордов.
Оптимизм инвесторов по поводу более сильной, чем ожидалось, отчетности компаний нивелируют признаки того, что рынок труда по-прежнему не может восстановиться, пишет The Wall Street Journal.
Несмотря на неспокойное начало 2021 года, рынок акций США в основном продолжает расти в последние дни, все три основных индекса прибавили 2% или более с начала года. Отчасти это обусловлено ожиданиями дальнейшего восстановления экономики при новой администрации Джо Байдена, который в среду вступил в должность президента США.
В первый же день своего президентства Байден отменил несколько указов своего предшественника Дональда Трампа, как и обещал в ходе предвыборной кампании. В том числе он подписал указ, который отменяет решение Трампа о выходе США из Всемирной организации здравоохранения (ВОЗ). Еще одним указом Трампа, отмененным Байденом, стало решение вернуть Соединенные Штаты в Парижское соглашение по климату.
Трейдеры в четверг также оценивали итоги январского заседания Европейского центрального банка (ЕЦБ). ЕЦБ, как и ожидалось, сохранил базовую процентную ставку по кредитам на нулевом уровне, ставку по депозитам - на уровне минус 0,5%. Ставка по маржинальным кредитам оставлена на уровне 0,25%. Совет управляющих ЕЦБ ожидает, что ключевые ставки останутся на текущих уровнях или ниже до тех пор, пока инфляция не будет "уверенно" приближаться к целевому уровню, составляющему чуть ниже 2%.
Квартальные отчеты компаний, которые превосходят ожидания аналитиков, оказывают поддержку рынкам в последние дни.
Однако экономика США по-прежнему сталкивается с серьезными препятствиями. Опубликованные в четверг статданные показали, что количество американцев, впервые обратившихся за пособием по безработице, на прошлой неделе сократилось на 26 тыс. - до 900 тыс. человек. Согласно пересмотренным данным, неделей ранее число обращений составило 926 тыс., а не 965 тыс., как сообщалось ранее, говорится в отчете министерства труда США.
Эксперты в среднем ожидали снижения числа заявок до 910 тыс. с объявленного ранее уровня предыдущей недели, сообщает Trading Economics.
Число домов, строительство которых было начато в США в декабре, увеличилось на 5,8% относительно предыдущего месяца и составило 1,669 млн в пересчете на годовые темпы, сообщило министерство торговли страны. Значение показателя является максимальным более чем за 14 лет, с сентября 2006 года. Согласно пересмотренным данным, в ноябре количество новостроек составляло 1,578 млн, а не 1,547 млн, как сообщалось ранее.
Средний прогноз аналитиков предполагал увеличение числа новостроек в прошлом месяце на 0,2% с объявленного ранее ноябрьского уровня, сообщает Trading Economics. Респонденты MarketWatch ожидали повышения на 0,8%.
В итоге индексы показали следующие изменения: Dow Jones -0,04%, индекс S&P 500 +0,03%, а индекс Nasdaq +0,55%.

Корпоратив. В числе лидеров роста в четверг оказались акции компаний технологического сектора. Цена бумаг Apple Inc. выросла на 3,7% (благодаря новости по очкам виртуальной реальности), Amazon.com Inc. - на 1,3%.
Котировки акций американской Travelers Companies Inc. повысились на 2,6%. Один из крупнейших игроков в сфере страхования недвижимости и от несчастного случая увеличил чистую прибыль в четвертом квартале в 1,5 раза, а также зафиксировал небольшой рост объема собранных премий.
Акции Baker Hughes Co. подешевели на 1,5%. Американская нефтесервисная компания в четвертом квартале 2020 года получила неожиданный скорректированный убыток, хотя ее выручка превзошла прогнозы рынка.
Цена бумаг Alcoa Corp. упала на 12,4%. Американская алюминиевая компания сократила чистый убыток в четвертом квартале на фоне роста цен на алюминий в конце прошлого года, однако предупредила о возможном ухудшении квартальных показателей.
Бумаги United Airlines Holdings Inc. потеряли в цене 5,7%. Американская холдинговая компания, являющаяся материнской компанией United Airlines, в октябре-декабре 2020 года получила чистый убыток по итогам четвертого квартала подряд.
Акции Union Pacific Corp. подешевели на 4,7%. Американская железнодорожная компания отчиталась о превысивших прогнозы прибыли и выручке в четвертом квартале.

Ожидания. Можно с облегчением вздохнуть, а сегодняшний более чем прогнозируемый разворот вниз, можно считать скромной коррекцией после достижения сопротивления ростового канала. Облегчение всем подарил добрый дедушка Байден.
Он вчера обнародовал всеобъемлющую стратегию борьбы с пандемией COVID-19, предупредив при этом, что потребуются месяцы, чтобы действия его администрации существенно повлияли на распространение заболевания в стране.
Национальная стратегия борьбы с COVID-19 Байдена фокусируется на ускорении вакцинации и замедлении распространения вируса с помощью более широкого ношения масок, большего количества тестов и других мер общественного здравоохранения. Он также подписал 10 указов, направленных на смягчение кризиса общественного здравоохранения.
Кроме того, администрация Байдена вводит новые требования к тестированию на коронавирус почти для всех международных авиапассажиров, начиная со вторника. Согласно новым правилам, все пассажиры, направляющиеся в США в возрасте от 2 лет и старше, должны получить отрицательные результаты теста COVID-19 перед полетом.
В общем, опасения по повторному локдауну отменяются. Статистика показывает, что в этом уже нет смысла. И очень хорошо, что новая администрация не отбрасывает соображения здравого смысла. Хотя перегибы в области тестирования и ношения практически бесполезных масок говорят об изрядной доле популизма. Трамп в этом плане был трезвее. Но рынкам хорошо то, что 1,9 миллиарда пойдут на закрытие старых косяков, и на финансовые рынки, а экономика будет жить своей жизнью.
Как мы вчера и ожидали, широкий индекс показал слегка положительную консолидацию, и сегодня корректируется. Дно коррекции видится в области поддержки ростового канала 3780. На 3800 находится предыдущее хорошо проторгованное предыдущее сопротивления. Потому дно коррекции видится в этом интервале величиной 20 пунктов.
По «яблочникам» раздулся неимоверный пузырь. Совокупность новостей по очкам виртуальной реальности, которая муссируется не первый раз, а также по 3D-датчикам и заявлению Баффета (поставил её на первое место по перспективности среди технологических компаний) привели к продолжению роста с гэпом. При этом, компания выглядит заоблачно переоцененной. Даунсайды по консенсус прогнозам из мегакапов только у Эппл и у Теслы. Цена Эппл третий раз остановилась в области 140, но форма паттерна за последние 5 месяцев говорит о том, что вероятность пробоя вверх сохраняется. Даже нынешняя цена завышена. Если же она пойдёт выше, то получится пузырь в квадрате. Но по «бумагам веры» всё возможно. Посмотрим, как в очередной раз сработает авторитет Баффета.
Сегодня будет фиксация, но без фанатизма. Глядя на премаркет, видно, что есть бумаги, которые собрались сегодня расти (отдельные технологи, биотехи и ряд других). Потому, есть повод подкупить просевших недооцененных акций. А таковые есть, и их немало.

Сегодня в фокусе инвесторов
Основные корпоративные и рыночные события сегодняшней сессии
Также читайте
Подборки статей, инвестиционных портфелей от АРТ КАПИТАЛ

Узнавайте о новых статьях, мероприятиях и промо акциях