24 сентября 2021
Гэп – закрыт, а сопротивление – не взято



Узнайте, что сегодня будет влиять на ход торгов в США, а также последние новости о компаниях и их акциях
Вячеслав Король
Управляющий активами АРТ КАПИТАЛ
korol@artcapital.ua
Гэп – закрыт, а сопротивление – не взято
Рынок. Американские фондовые индексы завершили уверенным ростом вторые торги подряд на итогах сентябрьского заседания Федеральной резервной системы (ФРС). Подъем Dow Jones и Standard & Poor's 500 в четверг стал максимальным за два месяца, отмечает MarketWatch.
Американский ЦБ сохранил процентную ставку по федеральным кредитным средствам в диапазоне от 0% до 0,25% годовых, как и ожидалось. Также он сообщил, что продолжит ежемесячно выкупать активы на общую сумму $120 млрд, в том числе US Treasuries на $80 млрд и ипотечные бонды на $40 млрд. При этом в сообщении Федрезерва отмечалось, что в скором времени может потребоваться сокращение объемов выкупа активов.
Председатель ФРС Джером Пауэлл заявил в ходе пресс-конференции по итогам заседания, что о старте сворачивания программы количественного смягчения может быть объявлено уже на следующем заседании, которое пройдет 2-3 ноября. Более того, он отметил, что ЦБ "легко" может начать сокращать выкуп активов в ноябре в случае поступления сильных данных по рынку труда.
Индекс опережающих экономических показателей США в августе вырос на 0,9%, сообщила в четверг исследовательская организация Conference Board, которая рассчитывает этот показатель. В июле подъем составлял 0,8%. Индекс Conference Board показывает ожидаемое развитие экономики страны в ближайшие 3-6 месяцев. Он рассчитывается на основе десяти основных экономических показателей, семь из которых известны еще до публикации индикатора.
В итоге индексы показали следующие изменения: Dow Jones +1,48%, индекс S&P 500 +1,21%, а индекс Nasdaq +1,04%.

Корпоратив. Котировки акций News Corp. (NWS) за день выросли на 3,9% на новости о том, что медиакомпания запускает новую программу выкупа акций объемом $1 млрд.
Бумаги Salesforce.com Inc. (CRM) подорожали на 7,2% после того, как разработчик программного обеспечения улучшил прогноз финансовых показателей на текущий год.
Стоимость Blackberry Ltd. взлетела почти на 11%. Компания, которая специализируется на кибербезопасности и интернете вещей, во втором финквартале увеличила чистый убыток до $144 млн, или 25 центов на акцию, по сравнению с $23 млн, или 4 цента на акцию, за тот же период годом ранее. Между тем скорректированный убыток уменьшился до 6 центов с 10 центов на акцию и оказался лучше среднего прогноза аналитиков в 8 центов.
Цена бумаг General Electric Co. (GE) повысилась на 4,5%. Компания объявила о покупке BK Medical, одного из лидеров в области высокотехнологичной хирургической визуализации, за $1,45 млрд у инвестфирмы Altaris Capital Partners.
Акции Dell Technologies Inc. подорожали на 3,5%. Производитель компьютеров и программного обеспечения планирует новую программу обратного выкупа акций объемом $5 млрд начиная с ноября. Также компания сообщила о намерении начать выплату квартальных дивидендов в первом квартале 2023 финансового года.
Капитализация Darden Restaurants (DRI) Inc. повысилась на 6,1% после того, как владелец сетевых ресторанов опубликовал сильную квартальную отчетность и объявил о программе buyback на сумму $750 млн.

Ожидания. Как видно на верхнем графике рисунка обзора, после стартового взлёта, предсказанный нами уровень сопротивления 4440 (по графику фьючерсов) брался с большим трудом, через консолидацию в треугольнике. Выход из треугольника был вверх, но на предельно малых объёмах, потому, в итоге, индекс сдал позиции, и закрылся ниже сопротивления. По сути, оно взято не было.
В дальнейшем, на 5-минутках мы наблюдаем понижательный тренд и попытку остановиться на 4416 (предыдущий хай). Если это получится, и фьючерс пробьёт сопротивление понижательного тренда на уровне 4430, то индекс должен вернуться к росту. Тем более, что на 4416 отрисовано двойное дно.
Но на часовках (нижний график рисунка обзора) пока всё очень мутно. Видно, как фьючерс тремя волнами подошёл к 200-часовке, и… не смог её взять. Вчера, сам индекс смог пробить сопротивление понижательного тренда, но потом вернулся к нему, что похоже на ложный пробой.
Плюс, сегодня, фьючерсы снижаются. Снижается, кстати, и Европа всё на тех же неполученных выплатах по бондам от китайской строительной компании, о чём было написано во вчерашнем обзоре. Потому фьючерс точно вернулся под сопротивление понижательного тренда. В таких условиях из текущего положения потенциал снижения намного больше, чем потенциал повышения, как и показано на втором графике рисунка. И рост возможен после взятия сопротивления и 200-часовки.
Потому, вчерашняя слабость на 4440 не проявила ситуацию. Скорее, ситуация похожа на закрытие гэпа, который нарисовался на дневках в понедельник. По законам жанра, после закрытие гэпа должно продолжиться то движение, которое его сформировало. В данной ситуации, это снижение. Причем, до 200-дневки, как раз остался такой же мах, как был сделан с начала месяца до последнего понедельника.
Но пока фьючерс держится. И пока пишется этот обзор отбился уже третий раз от 4416. Не хотят быки сдавать этот бастион, ибо понимают, что будет, если до всё большего числа операторов на рынке начнёт доходить уверенность в ложном пробое. Провал этой поддержки всего на 15-20 пунктов способен спровоцировать медведей на гораздо большую игру, чем они позволяли себе до этого.
Статистика сегодня способна повлиять только на строителей и энергосектор. Выступление Пауэлла и еще двух членов ФРС вряд ли привнесут что-то новое сверх того, что было уже сказано по итогам заседания. Скорее будут успокаивать по поводу Китая. И ключевыми триггерами будут новости из этой страны по развитию ситуации с выплатами этой компании.
На данный момент рынок показывает готовность к консолидации, и, пока, к красной консолидации. Выкуп возможен, но пока на горизонте нет новостей, способных так развернуть тенденцию. В любом случае, о следующей волне среднесрочного роста можно будет говорить после уверенного закрытия выше 200-часовки и выше 4440 по фьючерсу.

Сегодня в фокусе инвесторов
Основные корпоративные и рыночные события сегодняшней сессии
Также читайте
Подборки статей, инвестиционных портфелей от АРТ КАПИТАЛ

Узнавайте о новых статьях, мероприятиях и промо акциях