1 ноября 2018
Медведи отошли, но просили не расслабляться



Узнайте, что сегодня будет влиять на ход торгов в США, а также последние новости о компаниях и их акциях
Вячеслав Король
Управляющий активами АРТ КАПИТАЛ
korol@artcapital.ua
Медведи отошли, но просили не расслабляться
Рынок. Американский фондовый рынок продемонстрировал в среду подъем и завершил на позитивной ноте октябрь, который был крайне неприятным для рынка акций.
По итогам прошедшего месяца Dow Jones упал на 5,1% (максимальное снижение с января 2016 года), S&P 500 - на 6,9% (максимум с сентября 2011 года), Nasdaq Composite - на 9,2% (максимум с ноября 2008 года).
Согласно данным отраслевой организации ADP Employer, рост числа рабочих мест в США в октябре составил 227 тыс. после подъема на 218 тыс. в предшествующий месяц. Показатель существенно превысил средний прогноз опрошенных Econoday экономистов, составлявший 178 тыс.
Министерство труда в пятницу представит официальную статистику. Опрошенные MarketWatch аналитики в среднем прогнозируют, что количество рабочих мест в экономике увеличилось за минувший месяц на 202 тыс., а безработица осталась на уровне 3,7%.
Чикагский индекс деловой активности, в свою очередь, составил в октябре 58,4 пункта, хотя аналитики ожидали 60 пунктов после 60,4 пункта в сентябре, а запасы нефти за неделю, рассчитываемые EIA, повысились на 3,217 млн баррелей, тогда как прогнозировался прирост показателя на 4,110 млн баррелей.
В итоге индексы показали следующие изменения: Dow Jones +0,97%, индекс S&P 500 +1,09%, а индекс Nasdaq +2,01%.

Корпоратив. Рыночная капитализация оператора социальной сети Facebook увеличилась на 3,81% благодаря более высокой, нежели прогнозировали аналитики, квартальной прибыли. Согласно отчету компании, чистая прибыль увеличилась с $4,71 млрд или $1,59 на акцию годом ранее до $5,14 млрд или $1,76 на бумагу, а выручка достигла $10,14 млрд, в то время как аналитики ожидали $1,48 на одну акцию и $13,78 млрд соответственно.
Удачно сложилась сессия и для автопроизводителя General Motors, бумаги которого ушли в плюс на 9,1% ввиду воодушевляющих финансовых результатов за минувший квартал. Заметим, что чистая прибыль компании составила $2,5 млрд или $1,75 на акцию по сравнению с убытком в размере $3 млрд или $2,03 на бумагу годом ранее, а скорректированная прибыль оказалась на уровне $1,87 на одну акцию, тогда как аналитики прогнозировали $1,25 на бумагу.
Тем временем, производитель косметики Estee Lauder добавил в свой актив 4,74%, а поддержку его акциям оказали заявления о том, что совет директоров компании одобрил увеличение квартальных дивидендов и проведение новой программы обратного выкупа акций.
Благодаря позитивным отчетностям среди фаворитов торгов находились также компании eBay, Yum! Brands и Molson Coors Brewing, бумаги которых "поправились" на 5,87%, 4,6% и 9,95% соответственно. Крупнейший в мире интернет-аукцион eBay Inc. в третьем квартале увеличил чистую прибыль на 38%, выручку - на 6%. При этом финансовые показатели компании за июль-сентябрь и прогноз на четвертый квартал совпали с ожиданиями экспертов. В то же время, разочаровывающие финансовые результаты Baxter International и Kellogg увели их акции в минус на 8,96% и 8,88% соответственно.
Хорошая квартальная отчетность также стала причиной повышения котировок бумаг телекоммуникационных компаний Sprint (на 7,8%) и T-Mobile US (на 7,2%), а также владельца сетевых ресторанов Yum Brands (на 4,6%). Капитализация Arconic Inc. поднялась на 3,2% на сообщениях СМИ о том, что алюминиевую компанию может купить инвестфирма Apollo Global Management.

Ожидания. Не смотря на вчерашний бодрый старт и желание завершить месяц не столь удручающе, медведи дали понять, что их идею дальнейшего движения рынка рано списывать со счетов. Индекс, сходив к сопротивлению, сильно оттолкнулся и ушёл вниз. Последние полчаса были явно медвежьи, когда видны были потуги взять новые хаи за полчаса до закрытия и они были легко погашены медведями. Последние 20 минут рынок откровенно валился, просев на 20 пунктов, по пункту за минуту. Это очень показательное закрытие, которое сформировало тень очертившую границу возможного сегодняшнего роста.
Если проанализировать графики большинства вчера выросших сильно акций, то только единицы вышли из понижательных каналов. Все бумаги подошли к границам каналов и оттолкнувшись просели. Потому, вчерашний рост для разворота, пока, - ни о чём. Даже если сегодня будем расти в рамках вчерашней тени, то это тоже будет подход к сопротивлению. Говорить о развороте можно будет после уверенного закрепления выше 2750. По сегодняшним настроениям это пока не видно, хотя фьючерсы и зелёные, но очень слабо.
Есть ещё отчет Эппл сегодня после закрытия сессии. Но там тоже не все однозначно. Вроде бы сами результаты будут на высоте, но перспективы ухудшаются, ибо китайские конкуренты не просто дышат в затылок, а Хуавей даже обогнал на повороте, и по продажам смартфонов вышел на второе место, потеснив оттуда «яблочников». Спецы критикуют компанию за мизер прироста инновационности в каждом новом продукте и гаджете. Потому, ожидания по реакции рынка – смешанные. Но эта реакция будет. И по завтрашним торгам (не сегодняшним), можно уже будет что-то сказать: коррекция завершена, или она продолжится. Уход в боковик при этом будет не худший вариант.
Сегодня на старте можно ждать роста до процента. Дальнейшие перспективы туманны. Вчерашнее медвежье закрытие может повториться, если рынок попытается штурмовать уровень 2750.

Техника

Sony Corporation (SNE) - Цена нарисовала разворотную свечу, упершись в верхнюю границу понижательного канала, и, судя по всему, собралась продолжать снижение, или как минимум, остановиться в росте.
Citigroup (C) - Кажется Сити, после долгой и нудной консолидации таки решил расти. Сегодняшний премаркет это подтверждает. Подтверждение разворота будет после закрепления выше 68 долл.
MasterCard (MA), Visa (V) - Обе бумаги уперлись в верхние границы понижательного канала. Для подтверждения выхода из него по Визе нужно закрепиться выше 140, а по МА - выше 202. Пока на премаркете ничего подобного не наблюдается. Первая бумага в лёгком минусе, вторая +0,5%.
PayPal (PYPL) - Цена рисует огромный треугольник с большой амплитудой колебаний и находится внутри него, недалеко от точки схождения. Акция закрепилась выше важного сопротивления, что дает шансы на выход из треугольника вверх.
Amazon (AMZN) - Цена сильно выросла после глубокого провала, но до сопротивления 1700 ещё далеко. Потому можно ожидать приличного роста даже просто в рамках коррекционного отскока. Сегодня бумага показывает готовность продолжить рост, но уже не столь феерически, как вчера. Для выхода из понижательного канала надо закрепиться выше 1750.
PulteGroup (PHM) - Цена пыталась взять уровень 25, но откатилась к поддержке. Потенции к росту на 6-7% сохраняются, до первого важного сопротивления на уровне 26
Facebook (FB) - Акция частично оправдала ожидания относительно возврата выше поддержки 150. Но, показывая мощный рост в начале сессии, закрылась внутри понижательного канала. Сегодня бумага пытается слабо расти, но для уверенности в развороте надо закрыться выше уровня 155. Покаоптимизм оказывается неподтверждённым.
Microsoft (MSFT) - Акции компании, как и остальных гигантов, опустилась вниз от верхней границы понижательного канала, даже не пробив его. Для разворота нужно уйти выше уровня 109 долл
Alphabet (GOOGL) - Цена более чем оправдала наши технические предположения, но в остальном, картина подобна Фейсбуку и Майкрософту. Нет сигнала к развороту.
Automatic Data Processing (ADP) - Одна из немногих бумаг, которая на хорошем отчете после второй волны коррекции вышла из понижательного канала. Единственно, не пробито важное сопротивление 150. Но если оно будет пробито, зарабатывать уже будет не на чем))).
Pepsico (PEP) - После вечерней звезды, как мы и ожидали, бумага сильно скорректировалась, но наполовину пролива была выкуплена, оттолкнувшись от нижней границы ростового канала и 50-дневки. Подобное поведение говорит о возможности продолжения роста. Хотя фундаментально запас хода невелик. Впрочем, фундаментально у Кока-Колы ситуация гораздо хуже, но она растёт на обещаниях руководства, имея по факту худшее качество результатов.Потому шансы на пересмотр есть и у Песико.
Сегодня в фокусе инвесторов
Основные корпоративные и рыночные события сегодняшней сессии
Динамика портфелей АРТ КАПИТАЛ
Market movers
Акции из индекса S&P 500 за предыдущую торговую сессию
Также читайте
Подборки статей, инвестиционных портфелей от АРТ КАПИТАЛ

Узнавайте о новых статьях, мероприятиях и промо акциях