16 декабря 2020
Разворот подтверждён. Рынки вспомнили о Рождестве



Узнайте, что сегодня будет влиять на ход торгов в США, а также последние новости о компаниях и их акциях
Вячеслав Король
Управляющий активами АРТ КАПИТАЛ
korol@artcapital.ua
Разворот подтверждён. Рынки вспомнили о Рождестве
Рынок. Американские фондовые индексы выросли по итогам торгов во вторник на фоне надежд инвесторов на принятие Конгрессом США очередного пакета мер экономической помощи.
Американские законодатели в понедельник вечером обнародовали предлагаемую программу поддержки экономики в размере $908 млрд, пишет CNBC. Она будет разделена на две части: первая - это пакет на $748 млрд, ориентированный на поддержку малого бизнеса и безработных, а вторая - пакет на $160 млрд, который включает более спорные меры, в том числе помощь местным властям и защиту компаний от претензий, связанных с пандемией.
"Рынки на самом деле замкнулись на оптимистичной торговле и сильно пренебрегают плохими известиями, фокусируясь на хороших новостях", - говорит главный директор по инвестициям State Street Global Advisors Оливия Энгель, слова которой приводит агентство Bloomberg.
В понедельник в США стартовала кампания массовой вакцинации против коронавируса. В качестве вакцины врачи используют одобренную Управлением по санитарному надзору за качеством пищевых продуктов и медикаментов (FDA) разработку компаний Pfizer Inc. и BioNTech.
США стали третьей после Великобритании и Канады страной, которая одобрила использование этого препарата для массовой вакцинации. В рамках первого этапа распределения вакцин в Pfizer планируют поставить 6,4 млн доз для США в конце декабря.
Мэр Нью-Йорка Билл де Блазио предупредил в понедельник, что город могут полностью закрыть из-за продолжающегося распространения COVID-19. Правительства европейских стран также ужесточают ограничительные меры.
Инвесторы находятся в ожидании итогов заседания Федерального комитета по открытым рынкам (FOMC) ФРС США, которые будут подведены в среду вечером. Среди экономистов нет консенсуса относительно того, какие решения ФРС примет на этой неделе. "Единственное, в чем, по всей видимости, нет сомнений в связи с заседанием FOMC на этой неделе, это сохранение диапазона процентной ставки по федеральным кредитным средствам", - отмечает главный экономист Regions Financial Corp. Ричард Муди. По его словам, "помимо этого, все аспекты заседания, начиная с коммюнике по итогам встречи и заканчивая пресс-конференцией председателя ФРС Джерома Пауэлла, вызывают вопросы".
Статданные, обнародованные во вторник, показали, что индекс производственной активности Нью-Йорка Empire Manufacturing в декабре снизился на 1,4 пункта, оказавшись хуже прогнозов рынка. Значение индикатора составило 4,9 пункта по сравнению с 6,3 пункта в ноябре, сообщил Федеральный резервный банк Нью-Йорка. Это минимальный показатель с августа. Аналитики, опрошенные Trading Economics, в среднем ожидали значения на уровне 6,9 пункта. Значение индикатора выше нулевой отметки говорит об улучшении ситуации в промышленной отрасли региона, ниже - об ухудшении.
Объем промышленного производства в США в ноябре увеличился на 0,4% по сравнению с предыдущим месяцем, говорится в отчете Федеральной резервной системы. Эксперты в среднем прогнозировали рост на 0,3% после подъема на 0,9% в октябре. В годовом выражении промпроизводство в ноябре упало на 5,5%. В октябре снижение составило 5%.
В итоге индексы показали следующие изменения: Dow Jones +1,13%, индекс S&P 500 +1,29%, а индекс Nasdaq +1,25%.

Корпоратив. Акции американской Apple Inc. подскочили на 5% по итогам торгов во вторник, оказавшись в лидерах роста среди компонентов индекса Dow Jones. Компания планирует в первом полугодии 2021 года произвести до 96 млн смартфонов iPhone, что почти на 30% выше показателя за аналогичный период предыдущего года, сообщило издание Nikkei Asia со ссылкой на осведомленные источники.
Цена бумаг Eli Lilly & Co. выросла на 6%. Американская фармацевтическая компания повысила годовой прогноз прибыли и дала оптимистичный прогноз выручки на 2021 год. Кроме того, Eli Lilly заключила соглашение о приобретении компании Prevail Therapeutics Inc., специализирующейся в области генной терапии, в рамках сделки, стоимость которой может составить до $1,04 млрд. Капитализация Prevail Therapeutics взлетела на 82%.
Бумаги Boeing Co. подорожали на 0,4%. Американский авиастроительный концерн расширил проверки новых самолетов 787 Dreamliner после обнаружения еще одного производственного дефекта, сообщила газета The Wall Street Journal со ссылкой на представителей отрасли и правительства.
Котировки акций Moderna Inc. снизились на 5,1%. FDA намерено в пятницу разрешить экстренное использование разработанной компанией вакцины от COVID-19, пишет The New York Times со ссылкой на собственные источники.
Среди других фаворитов дня можно упомянуть Halliburton (+5,85%), Kimco (+5,75%), Walt Disney (+2,74%), The Travelers (+2,44%), Nike (+2,28%). В числе аутсайдеров оказались Tyson Foods (-2,19%) и Regeneron Pharma (-1,72%).

Ожидания. Рынки вспомнили, что до Рождества осталось 10 дней, и под вечернюю встречу Мнучина с главами фракций (что увеличивает шансы на скорое принятие пакета стимулирования) вырос к уровню, куда должен был вырасти днём ранее. Уже не первый раз наблюдается задержка в сутки по отношению к том, что говорит технический анализ. Но… лучше позже, чем никогда.
И, да. На игнор ставятся невесёлые новости из Европы по поводу локдаунов, и истеричные вопли местных паникёров во главе с мэром Нью-Йорка. Но и полностью это игнорировать нет смысла, ибо локдауны в Европе и США (после инаугурации Байдена), уже практически осязаемы и приведут к замедлению восстановления, а то и к возможным провалам.
Потому, после Рождественского ралли, если таки рынки дотянут до 3800-3900, имеет смысл зафиксировать прибыль, ибо шансы январской коррекции весьма существенны.
А пока… фьючерсы под 3700, и это не похоже на поход ко второй вершине. Потому сегодня можно ждать продолжение роста в спокойном русле с повышенной волатильностью по заявлениям с заседания FOMC. По ставке ничего неожиданного не предвещается, но могут быть реакции на «озабоченности по поводу экономического роста и восстановления экономики».
Наш вчерашний прогноз по Бристоль Майерс полностью оправдался. Акция выросла более чем на 4% и сегодня в плюсе на премаркете. AstraZeneca на премаркете растёт на 2%. Учитывая формат обмена по сделке можно ждать роста Алексиона на пару долларов. Пока премаркет по Алексиону вялый и не отреагировал на рост Покупателя.
В остальном, если смотреть на ситуацию со стороны, то должны выиграть держатели SPY, ибо явных фаворитов пока не видно, а сильно выросшие вчера технологи – в нулях или в небольших минусах.

Сегодня в фокусе инвесторов
Основные корпоративные и рыночные события сегодняшней сессии
Также читайте
Подборки статей, инвестиционных портфелей от АРТ КАПИТАЛ

Узнавайте о новых статьях, мероприятиях и промо акциях