6 апреля 2020
Сегодня рулят нефть и снижение смертности на выходных



Узнайте, что сегодня будет влиять на ход торгов в США, а также последние новости о компаниях и их акциях
Вячеслав Король
Управляющий активами АРТ КАПИТАЛ
korol@artcapital.ua
Сегодня рулят нефть и снижение смертности на выходных
Рынок. Американские фондовые индексы в пятницу снизились на 1,5-1,7% на негативных данных с рынка труда. По итогам всей прошлой недели Dow Jones потерял 2,7%, S&Р 500 опустился на 2,1% и Nasdaq - на 1,7%.
Пятница была богата на статистический информационный фон, что в существенной мере предопределило негативное движение индексов.
Число рабочих мест в экономике страны в марте сократилось впервые с 2010 года - на 710 тыс. человек, сообщило министерство труда в пятницу. Безработица в стране подскочила до 4,4% с 3,5% в феврале.
Мартовский отчет Минтруда не отражает в полной мере ущерб, понесенный рынком труда из-за пандемии коронавирусной инфекции COVID-19, поскольку учитывает лишь первую половину месяца и не включает последние две недели, в течение которых порядка 10 млн человек подали заявки на пособие по безработице, отмечают экономисты. Эксперты в среднем прогнозировали снижение числа рабочих мест в прошлом месяце на 100 тыс. и повышение безработицы до 3,8%, свидетельствуют данные Trading Economics.
В свою очередь, альтернативная мера измерения безработицы U6, которая учитывает тех людей, кто желает устроиться на полную ставку, но не имеет никакой работы или вынужден трудиться на условиях частичной занятости, в марте выросла до 8.7% с 7.0% месяцем ранее. А показатель Participation rate, фиксирующий долю рабочей силы в общей численности взрослого населения, уменьшился до 62.7% с 63.4% в предыдущем месяце.
Средняя продолжительность рабочей недели в соответствии с прогнозами сократилась до 34.2 часов с 34.4 часов в феврале. Средний почасовой доход повысился на 0.4% до 28.62 долларов, по сравнению же с прошлым годом он вырос на 3.1%, что больше зафиксированного в предыдущем месяце увеличения на 3.0%.
Бюджетное управление Конгресса (CBO) прогнозирует в апреле-июне снижение ВВП США на 7% и уровень безработицы выше 10%.
Индекс деловой активности в сфере услуг США (ISM Non-Manufacturing) в марте снизился до 52,5 пункта - минимума с августа 2016 года, сообщил в пятницу Институт управления поставками (ISM). Месяцем ранее он составлял 57,3 пункта. Аналитики в среднем прогнозировали падение до 44 пунктов, свидетельствуют данные Trading Economics. Превышение индексом отметки в 50 пунктов свидетельствует об усилении деловой активности в сфере услуг, тогда как значение индекса ниже этого уровня говорит о ее снижении.
Явное ухудшение продемонстрировал и более узкий индекс деловой активности в сфере услуг США, предоставляемый Центром экономических исследований Markit, скатившийся в марте по окончательным данным до 39.8 пунктов (предварительное значение 38.5 пунктов) с 49.4 пунктов в предыдущем месяце.
Таким образом, деловая активность в США в марте продолжала увеличиваться в условиях пандемии коронавирусной инфекции COVID-19, хотя темпы роста резко замедлились.
В итоге индексы показали следующие изменения: Dow Jones -1,69%, индекс S&P 500 -1,51%, а индекс Nasdaq -1,53%.

Корпоратив. Цена акций Walt Disney в пятницу опустилась на 3,2%. Ведущая мировая компания в сфере развлечений и медиа приняла решение в связи с пандемией коронавируса отправить работников всех своих отделений на территории США в отпуск без содержания.
Котировки акций Amazon.com (AMZN) снизились на 0,6%. Крупнейший в мире интернет-ритейлер нанял 80 тыс. человек за несколько недель, планируя совокупно увеличить число своих сотрудников на 100 тыс. на фоне растущего спроса в связи с пандемией коронавируса.
Капитализация 3M упала на 3%. Главный исполнительный директор компании Майк Роман сказал в интервью WSJ, что спрос на респираторы 3M в США превышает производственные мощности. С января компания увеличила производство масок вдвое.
Между тем акции Tesla Inc. (TSLA) взлетели в цене на 5,6%. Компания в первом квартале выпустила 102,67 тыс. электромобилей, а поставки составили 88,4 тыс. Аналитики, опрошенные FactSet, в среднем оценивали поставки компании на уровне 89 тыс. машин.
Биотехнологическая компания Fate Therapeutics выросла на 8.9%, подписав с одним из главных мировых производителей медицинской и гигиенической продукции Johnson & Johnson соглашение о разработке нового иммунотерапевтического препарата.
Входивший в число "голубых фишек" крупный индустриальный холдинг United Technologies, изменивший название на Raytheon Technologies после слияния с военно-промышленной компанией Raytheon и сохранивший при этом место в составе листинга Dow Jones, лишился 1.6% в первый день торгов под новым тиккером.
Специализирующаяся на изготовлении и продаже спортивной одежды компания Lululemon Athletica потеряла 2.2%, сообщив о замораживании программы обратного выкупа своих акций и сократив зарплаты топ-менеджеров.
Онлайн-ритейлер товаров для содержания домашних животных Chewy скатился на 4.8%, несмотря на довольно успешные финансовые результаты в 4-м квартале и оптимистичный прогноз на текущий квартал.
Изготовитель технологических компонентов широкого профиля Leggett & Platt упал на 6.2%, ухудшив прогноз по продажам по итогам фискального года в целом, поскольку пандемия коронавируса значительно ослабила спрос на его продукцию.

Ожидания. При всём пятничном негативе в выходные начался рост котировок фьючерсов на индексы после того, как президент США Дональд Трамп выразил оптимизм относительно дальнейшего развития ситуации с коронавирусом. Он заявил, что страну в скором времени ожидает пик эпидемии коронавируса COVID-19. При этом, президент по-прежнему настроен на быстрое возобновление работы компаний в США после коронавируса.
"Я часто говорю, что "лечение" не должно быть более разрушительным, чем сама болезнь", - сказал он на пресс-конференции в Белом доме. "Мы должны возобновить работу страны", - добавил Трамп, пояснив, что это должно произойти в недалеком будущем. Делу помогла статистика, которая, благодаря наращиванию тестирования и увеличению его охвата, показывает, что смертность снижается, ибо манипулятивно была технически завышена в разы.
В результате, котировки фьючерсов на три основных фондовых индекса прибавляют утром в понедельник примерно по 3,9%. При этом, технически очень важно пробитие сопротивления 2520, что даёт надежду на продолжение роста. На это указывает и быстро снижающийся индекс волатильности VIX.
Делу помогает и нефть, хотя вероятность исполнения пожелания Трампа невысока. Несмотря на это, цены на нефть эталонных марок в понедельник отыграли падение, вызванное новостями о переносе экстренной встречи ОПЕК+. Хотя провал на новости был оглушительным, сразу на 5 долларов (-17%). Ночью 4 доллара были отыграны, но утром снижение продолжилось, ибо пока саудиты и россияне говорят о сокращении на 10 млн.бар в сутки, тогда как Трамп добивается – на 15. Вполне возможно,
ОПЕК и другие нефтедобывающие страны ранее отложили телеконференцию, на которой хотели обсудить шаги по стабилизации рынка нефти, с понедельника, 6 апреля, на 9 апреля, что рынок воспринял как плохой знак.
В итоге феерия на рынке акций приостановилась в интервале 2580-2600, показывая слабость к дальнейшему росту. Но даже сохранение в этом диапазоне может дать приличный старт на открытии торгов. Премаркет по отдельно взятым бумагам также выглядит очень оптимистично. Хорошо плюсует технологический, финансовый, энергетически сектор и компании сектора здравоохранения. С большой вероятность рынки смогут компенсировать пятничное падение.
О второй волне коррекции вверх на медвежьем рынке можно будет говорить после взятия уровня 2640. Пока это может быть просто движение вверх на консолидации в процессе формирования паттерна «сходящийся треугольник».

Сегодня в фокусе инвесторов
Основные корпоративные и рыночные события сегодняшней сессии
Также читайте
Подборки статей, инвестиционных портфелей от АРТ КАПИТАЛ

Узнавайте о новых статьях, мероприятиях и промо акциях