1 сентября 2021
Техническая технологическая консолидация



Узнайте, что сегодня будет влиять на ход торгов в США, а также последние новости о компаниях и их акциях
Вячеслав Король
Управляющий активами АРТ КАПИТАЛ
korol@artcapital.ua
Техническая технологическая консолидация
Рынок. Американские фондовые индексы завершили снижением сессию во вторник, последний торговый день августа. Между тем по итогам месяца основные индикаторы продемонстрировали уверенный подъем: S&P 500 вырос примерно на 3%, Nasdaq Composite набрал около 4%, Dow Jones увеличился более чем на 1%.
Индекс S&P 500 вырос по итогам седьмого месяца подряд, продемонстрировав самую длительную серию месячного подъема с декабря 2017 года, когда индикатор повышался по итогам 10 месяцев подряд. Nasdaq показал рост по итогам третьего месяца подряд.
"Ралли S&P 500 обеспечивается за счет уверенного роста прибыли компаний. На фоне более масштабного восстановления экономики мы ждем, что циклические сектора, включая энергетический и финансовый, станут лидерами", - заявил директор по инвестициям UBS Марк Хефеле, которого цитирует CNBC.
Индекс потребительского доверия в США в августе рухнул до 113,8 пункта, сообщила исследовательская организация Conference Board, которая рассчитывает этот индикатор. Это минимальный показатель с февраля, отмечается в сообщении. Согласно пересмотренным данным, в июле значение индекса составило 125,1 пункта, а не 129,1 пункта, как сообщалось ранее. Аналитики в среднем ожидали снижения показателя до 124 пунктов с объявленного ранее июльского уровня, свидетельствуют данные Trading Economics.
На этой неделе также будут опубликованы ключевые данные по рынку труда. Экономисты, опрошенные Dow Jones, ожидают, что число рабочих мест, созданных в августе, составило 750 тыс., уровень безработицы снизился до 5,2%.
В итоге индексы показали следующие изменения: Dow Jones -0,11%, индекс S&P 500 -0,13%, а индекс Nasdaq -0,04%.

Корпоратив. Бумаги Zoom Video Communications Inc. подешевели на 16,7%. Аналитики ряда инвесткомпаний и банков ухудшили прогнозные котировки акций компании, предоставляющей услуги удаленной конференц-связи, после публикации квартальной отчетности.
Акции Globalstar Inc. упали на 15,3% после подъема на 64% по итогам торгов в Нью-Йорке в понедельник. Как сообщали зарубежные СМИ, компания, вероятнее всего, будет сотрудничать с Apple Inc. по вопросам предоставления услуг спутниковой связи.
Бумаги Lightning eMotors Inc. выросли на 4,6%. Американский производитель электробусов заключил соглашение с REV Group Inc., выпускающим специализированные автомобили, на совместный выпуск школьных электрических автобусов, сообщается в пресс-релизе REV. Акции REV Group подорожали на 1,1%.
Американская управляющая компания Fidelity Investments планирует нанять еще 9 тыс. сотрудников до конца года, чтобы справиться с ростом спроса на торговлю акциями и другие услуги в сфере персональных инвестиций, говорится в сообщении компании.
Компания планирует расширять штат сотрудников в третий раз за прошедший год. С учетом запланированного расширения персонала общее количество сотрудников компании, как ожидается, вырастет более чем на 22%, до более 60 тыс. человек по итогам 2021 года.
Рост спроса связан с приходом на рынок нескольких миллионов новых инвесторов, которые обратились к Fidelity, а также другим брокерам, в числе которых Charles Schwab Corp. и Robinhood Markets Inc.
Google, принадлежащая Alphabet Inc., и Apple Inc. будут обязаны открыть свои магазины приложений (GooglePlay и AppStore) для альтернативных платежных систем в Южной Корее.
Об этом говорится в поправках к закону Южной Кореи о телекоммуникационном бизнесе, принятых Национальным собранием Южной Кореи во вторник. Таким образом страна станет первой, кто ограничит двух технологических гигантов в вопросе о способах оплаты приложений разработчиков.
Принятые поправки запрещают крупным операторам магазинов приложений, таким как Apple и Google, использовать исключительно свои системы платежей внутри этих магазинов. Более того, они также запрещают необоснованно удалять приложения или задерживать их регистрацию в магазинах - положения, призванные предотвратить преследования разработчиков из-за использования ими альтернативных платежных систем.
Компании, не соответствующие требованиям принятого законодательства, будут оштрафованы комиссией по коммуникациям (Communications Commission) Южной Кореи на сумму до 3% от их выручки в стране.
В последнее время Apple и Google подвержены проверкам со стороны регулирующих органов во многих странах в связи с их требованием от разработчиков использовать исключительно их платежные системы в магазинах приложений, отмечает WSJ.
Цена бумаг Apple уменьшилась на 0,8%.

Ожидания. На момент написания обзора наиболее сдержаны в отношении роста оказываются технологи. Учитывая довольно активный выкуп после пролива в начале сессии, коррекция оказалась смазанной для полноценного выпускания пара. Фактически все три индекса показали небольшую красную консолидацию, а технологи, можно сказать вообще закрылись в нуле. Потому, сегодня, мы видим только сегментарное отскакивание. На широком премаркете в среднем +0,4% показывают полупроводники при фьючерсе NASDAQ +0,2%.
Из технологических мегакапов по-прежнему круто перед открытием смотрится Майкрософт, Эппл, Амазон и Мастеркард с Визой. Фейсбук, Тесла – минусах. Потому, вполне возможно, что с ростом у технологического индекса не должно быть проблем, но феерии ожидать не приходится, кроме как по отдельным бумагам.
Сегодня много важной статистики. Особенно важным будет отчет ADP, который выйдет более чем за час до открытия. Производственный ISM тоже может подкорректировать движение и настроение на рынке.
Пока, фьючерсы, особенно по широкому и узкому индексу, выглядят задорно, и намекают на продолжение роста. NASDAQ – более спокоен, но тоже готов открыться плюсом. Учитываю длину предыдущей «ступеньки» консолидации, что хорошо видно на часовках (рисунок обзора), то технологическому индексу есть ещё куда даже слегка откатиться, не говоря уже о завершении консолидации на том же уровне. Хотя, с учетом высоты маха роста за последнюю декаду августа, здраво было бы и сходить нормально вниз, хотя бы до 14900.
Интересно, что развернувшимся выглядит Рассел 2000, который оттолкнулся от пятикратного дна и показывает признаки и готовность к пробою. Как минимум, по нему есть один подтверждённый сигнал на разворот вверх.
Странно это всё выглядит на фоне перегретости рынков. Но и отказываться зарабатывать на этом – тоже неправильно, особенно если ваши позиции можно закрыть одним нажатием, и рынок от этого не полетит вниз))). Поэтому, пока растёт вся эта переоцененная «макулатура», то в этом стоит участвовать.
Повторюсь ещё по интересным сигналам. ETF биотехов XBI проявил первый стратегический сигнал на разворот, выйдя вверх над сопротивлением нисходящего тренда после разлогого второго дна. До 200-дневки всего 4%. Её взятие будет говорить об очень высокой вероятности возврата к долгосрочному росту. Хотя сам этот ETF обладает меньшим потенциалом роста, чем биржевые фонды технологов, технологического индекса или сектора здравоохранения в целом.
По волнам Элиота технологический индекс уже прошёл середину 5-й последней волны, после чего должна быть серьёзная коррекция. Пока он растёт, и не факт, что остановится в течении пары недель. Но вероятность очень высока, что он окажется в коррекции гораздо ниже сегодняшнего значения. А пока растёт – надо зарабатывать.

Сегодня в фокусе инвесторов
Основные корпоративные и рыночные события сегодняшней сессии
Также читайте
Подборки статей, инвестиционных портфелей от АРТ КАПИТАЛ

Узнавайте о новых статьях, мероприятиях и промо акциях