4 ноября 2020
Третье ноября – зелёный день американского календаря



Узнайте, что сегодня будет влиять на ход торгов в США, а также последние новости о компаниях и их акциях
Вячеслав Король
Управляющий активами АРТ КАПИТАЛ
korol@artcapital.ua
Третье ноября – зелёный день американского календаря
Рынок. Американские индексы дружно отметили ростом день выборов. Индекс S&P 500 вырос на 1,8% в день выборов, так как инвесторы покупали падение второй день подряд в преддверии результатов выборов. Nasdaq Composite (+ 1,9%) и Dow Jones (+ 2,1%) продемонстрировали более высокий рост, в то время как Russell 2000 (+ 2,9%) показал явное преимущество.
Хотя сегодня особого катализатора не было, росту могло способствовать признание того, что рынок все еще был перепродан в краткосрочной перспективе. Вдобавок было чувство оптимизма в отношении того, что исход выборов можно будет спрогнозировать сегодня вечером или завтра утром. Могло действовать и какое-то облегчение от того, что все почти закончилось.
Позитивная динамика цен также способствовала продолжению продаж долгосрочных казначейских облигаций, что сделало кривую более крутой в сделке, которая принесла пользу финансовому сектору. 2-летняя доходность не изменилась на уровне 0,16%, а доходность 10-летней выросла на три базисных пункта до 0,88% и закрылась на самом высоком уровне с 8 июня.
Интересно, что незадолго до закрытия S&P 500 оказался в пределах 12 пунктов от своей 50-дневной скользящей средней (3400). Катализатором, который может вывести эталонный индекс выше ключевого технического уровня, конечно же, являются выборы. Кстати, объем торгов был сопоставим с предыдущими сессиями.
Производственные заказы на промышленные товары в сентябре, как и ожидалось, выросли на 1,1% м/м после пересмотренного в сторону понижения увеличения на 0,6% (с 0,7%) в августе. Это пятый ежемесячный рост заводских заказов. Ключевым выводом из отчета является подтверждение того, что деловые расходы продолжали расти в сентябре, о чем свидетельствует увеличение новых заказов на не оборонные капитальные товары, за исключением самолетов, на 1,0% по сравнению с увеличением на 2,4% в августе.
В итоге индексы показали следующие изменения: Dow Jones +2,06%, индекс S&P 500 +1,78%, а индекс Nasdaq +1,85%.

Корпоратив. 10 из 11 секторов S&P 500 завершили торги в плюсе, каждый из которых вырос более чем на 1,0%. Промышленный (+ 2,9%), финансовый (+ 2,2%) и потребительский (+ 2,0%) секторы выросли как минимум на 2,0%; энергетический сектор (-0,8%) был единственным сектором, который закрылся снижением, несмотря на более высокие цены на нефть (37,62 долл. США, +0,83, + 2,3%).
В сфере высоких технологий PayPal (PYPL) -4,2% и Skyworks (SWKS) -2,3% заметно снизились, несмотря на превышение ожиданий по прибыли. Акции Arista Networks (ANET) + 15,4% выросли на 15% после положительных результатов и прогнозов по прибыли.
Walgreens Boots Alliance прибавил более 4%, что привело к росту индекса Dow для голубых фишек. JPMorgan Chase и Goldman Sachs также внесли свой вклад в рост Dow, увеличившись на 3,4% и 4,1% соответственно. Бумаги Boeing Co выросли в цене на 5,04 п. (3,39%), закрывшись на отметке 153,64.
Лидерами падения стали акции Chevron Corp, цена которых упала на 0,8%, завершив сессию на отметке 71,57. Акции Johnson & Johnson поднялись на 0,72 п. (0,52%), закрывшись на уровне 137,97, а Amgen Inc снизились в цене на 0,48 п. (0,22%) и завершили торги на отметке 219,73.
Лидерами падения стали акции Mosaic Co, которые снизились в цене на 13,45%, закрывшись на отметке 16,93. Акции компании Leggett & Platt Incorporated потеряли 5,19% и завершили сессию на уровне 41,26.
Котировки акций Alaska Communications Systems выросли до максимума, повысившись на 59,69%, 1,140 п., и завершили торги на отметке 3,050. Котировки акций ATIF Holdings Ltd упали до исторического минимума, упав на 41,30%, 0,541 п., и завершили торги на отметке 0,769. Котировки акций Aptevo Therapeutics Inc выросли до 52-недельного максимума, повысившись на 55,40%, 3,4900 п., и завершили торги на отметке 9,7900.
На Нью-Йоркской фондовой бирже количество подорожавших бумаг (2388) превысило количество закрывшихся в минусе (509), а котировки 65 акций практически не изменились. На фондовой бирже NASDAQ бумаги 2233 компаний подорожали, 538 снизились, a 53 остались на уровне предыдущего закрытия.

Ожидания. Ночью и утром фьючерсы на индексы, доллар и нефть испытывают изрядную волатильность. Данные с выборов показывали явное преимущество Байдена, и это вдохновило рынок определённостью. Но потом разрыв начал снижаться, и это спровоцировало острожные продажи.
Фьючерсы на фондовые индексы Dow Jones и Standard & Poor's 500 перешли к резкому снижению в среду на заявлениях президента США Дональда Трампа, назвавшего "мошенничеством" подсчет голосов на президентских выборах. Трамп, обращаясь к своим сторонникам, выразил уверенность, что победил в президентских выборах, хотя подсчет голосов далек от завершения. Он также объявил о намерении обратиться в Верховный суд.
В последние месяцы Трамп неоднократно давал понять, что не примет результаты выборов, если победителем окажется кандидат от Демократической партии Джо Байден, и оспорит их в Верховном суде. И, не дожидаясь окончательных итогов выборов, Трамп решил «бить первым».
Фьючерсы первый раз не удержались выше 3400 поздним вечером. Ранним утром попытка взять эту же планку провалилась. Вернее, она была взята на 10 минут, и тут же последовал откат сразу на 40 пунктов. Сейчас фьючерс в 20 пунктах от отметки, но пока не показывает уверенности в готовности её покорять.
Фонтанирует оптимизмом только технологический индекс, показывая +2% и формируя сходящийся треугольник. Но уверенности в выходе вверх нет, особенно если Трамп перейдёт от слов к делу.
Сегодня перед открытием и сразу после открытия много важнейшей статистики, но на неё будет какая-то реакция только при радикальном положительном или отрицательном сюрпризе. Пока не прояснится победа конкретного кандидата, рынки могут занять выжидательную позицию, интенсивно реагируя на поступающие информационные вбросы. И со стороны Трампа они бывают весьма манипулятивны.
Сейчас широкий индекс ведет себя по ситуации, сигнализируя о предпочтительности роста, ибо определённость с голосованием нарастает, и всё так или иначе идёт к прояснению, хоть к однозначности победы, хоть к суду. Но на второй вариант развития событий будет негативная реакция, ибо это приведёт к нарастанию неопределенности со стимулами на фоне растущего вала заболеваемости. Об этом триггере могут вспомнить на время судебных разбирательств, и рынки могли бы повторно сходить на 3200 как минимум.
Потому, для фондового рынка в краткосрочной перспективе лучше всего было бы, чтобы победил Трамп. А если и Байден, то с таким перевесом, чтобы спорить было бессмысленно.

Сегодня в фокусе инвесторов
Основные корпоративные и рыночные события сегодняшней сессии
Также читайте
Подборки статей, инвестиционных портфелей от АРТ КАПИТАЛ

Узнавайте о новых статьях, мероприятиях и промо акциях