11 ноября 2019
В ожидании вторника



Узнайте, что сегодня будет влиять на ход торгов в США, а также последние новости о компаниях и их акциях
Вячеслав Король
Управляющий активами АРТ КАПИТАЛ
korol@artcapital.ua
В ожидании вторника
Рынок. Американские фондовые индексы завершили торги в пятницу ростом, достигнув новых рекордных максимумов, несмотря на заявления президента США Дональда Трампа, которые ослабили оптимизм в отношении торговой сделки Штатов с Китаем. Трамп в пятницу заявил, что не будет полностью отменять пошлины на китайскую продукцию.
"Китайцы хотят отмены пошлин. Но я ни на что не согласился. Китай хочет получить отмену хоть какой-то части. Они знают, что я не отменю пошлины полностью", - сказал Трамп журналистам перед вылетом в город Атланта. По его словам, китайская сторона хочет торгового соглашения намного больше, чем США.
В четверг сообщалось, что официальный представитель министерства коммерции КНР Гао Фэн заявил, что Китай и США договорились о постепенной отмене введенных ранее взаимных пошлин в рамках соглашения о первой фазе урегулирования торгового спора. Представитель американского Минторга сообщил агентству Bloomberg, что такой шаг войдет в первый этап урегулирования торгового спора.
Ранее в этом месяце США и Китай объявили о заключении промежуточного торгового соглашения, в случае подписания которого США, как ожидается, не будут вводить новые пошлины против КНР с 15 декабря, как было ранее объявлено. Между тем возобновившиеся опасения относительно способности Китая и США урегулировать торговые противоречия не смогли свести на нет ралли фондового рынка.
"Мы слышим много шума, который может отвлечь людей, но если отбросить политику и социальные аспекты, движение рынков определяется фундаментальными факторами", - сказал управляющий директор Bel-Air Investment Advisors Кевин Филип.
Наиболее значимой макроэкономической новостью для американских фондовых площадок стала публикация предварительного индекса потребительского доверия Мичиганского университета за ноябрь, который немного приподнялся до 95.7 пунктов с 95.5 пунктов в октябре при прогнозировавшемся отсутствии изменений.
Привлекли к себе определенное внимание и не относящиеся к ключевым экономическим индикаторам данные оптовой торговли в сентябре. Объем оптовых продаж остался неизменным при ожидавшемся повышении на 0.2% и после снижения на 0.1% в августе. Запасы же в оптовой торговле при этом сократились на 0.4% (прогнозировалось 0.3%) после прироста в 0.2% в предыдущем месяце.
В итоге индексы показали следующие изменения: Dow Jones +0,02%, индекс S&P 500 +0,26%, а индекс Nasdaq +0,48%.

Корпоратив. Улучшению настроений участников рынка на прошлой неделе также способствовала корпоративная отчетность. Результаты 74% из 452 компаний, входящих в индекс S&P 500, которые уже отчитались о результатах, превзошли ожидания, согласно данным FactSet.
В высшем дивизионе американской экономики Тор-30 в "зеленой" зоне финишировало большинство компаний (19). Лучшего результата добилась мультимедийная империя Walt Disney (+3.76%), сообщившая о значительном росте выручки в 4-м фискальном квартале по сравнению с годом ранее. За ней расположились один из главных производителей медицинской и гигиенической продукции Johnson & Johnson (+1.19%) и софтверный лидер Microsoft (+1.18%). Главными же аутсайдерами торгов стали ведущая американская телекоммуникационная корпорация Verizon Communications (-1.95%), гигант энергетической отрасли Exxon mobil (-1.90%) и флагман авиационной промышленности Boeing (-1.77%).
Разработчик и поставщик нелетального оружия и защитной амуниции для органов правопорядка Axon Enterprise взлетел на 24.6%, добившись непредвиденно сильных финансовых результатов в 3-м квартале.
Популярный американский портал недвижимости Zillow Group подскочил на 12.3%, увеличив более чем в два раза объем квартальных продаж по сравнению с прошлым годом и понеся меньшие, чем предполагалось, операционные потери.
Производитель энергетических напитков Monster Beverage прибавил 2.7%, сообщив о большем объеме квартальной прибыли и чистого дохода, чем предсказывалось аналитическим пулом.
Ведущий поставщик онлайновых корпоративных решений LivePerson упал на 13.2%, зафиксировав квартальные убытки, значительно превысившие средние экспертные ожидания.
Специализирующаяся на разработке и поставке аппаратно-программных комплексов для обработки и анализа данных корпорация Teradata обвалилась на 18.4%, резко ухудшив финансовый прогноз по итогам года.
Акции Activision Blizzard Inc подешевели на 0,46%. Американский разработчик видеоигр сократил чистую прибыль и выручку в третьем квартале 2019 года.
Стоимость бумаг Walt Disney Co. выросла на 3,76%. Крупнейшая в мире компания в сфере развлечений и медиа отчиталась о прибыли и выручке в четвертом квартале текущего финансового года, которые оказались немного лучше прогнозов рынка.
Акции Gap упали на 7,64%, поскольку ритейлер сообщил, что его главный исполнительный директор Арт Пек уйдет в отставку, и обнародовал прогноз, не оправдавший ожиданий.
Котировки акций нефтедобывающей компании Duke Energy снизились на 2,84% после публикации отчетности за третий квартал.
Бумаги News Corp. подешевели на 3,15%. Американская медиакомпания завершила первый квартал 2020 финансового года с чистым убытком из-за списания стоимости активов и негативного влияния изменений валютных курсов.

Ожидания. Наблюдаемое ралли рынка во вторник и среду будет протестировано речью Трампа и высказываниями главы ФРС.
Трамп будет общаться с Экономическим клубом Нью-Йорка во время завтрака во вторник, и инвесторы надеются на ясность относительно возможной торговой сделки. Председатель ФРС выступает в среду перед Объединенным экономическим комитетом Конгресса, и он также предстанет перед Комитетом по бюджету Палаты представителей в четверг.
Комментарии Трампа во вторник они могут создать большую волатильность из-за того, что рынок сконцентрируется на торговых переговорах с Китаем, в то время как Пауэлл, вероятно, будет более сдержанным, повторяя, что ФРС приостановлена, но будет готова снизить процентные ставки, если экономика пойдет на спад.
Вместе с тем, есть ощущение, что мировая экономика улучшается и это вызвало распродажи на рынке облигаций, поэтому все экономические отчеты будут важны, включая данные по инфляции потребителей и производителей, розничным продажам и промышленному производству, которые ожидаются на начавшейся неделе. В среду и четверг ожидаются отчеты Cisco Wednesday, Walmart и NVIDIA.
На фоне стабилизации мировой экономики акции достигли новых максимумов, а доходность облигаций выросла, особенно на прошлой неделе, с ростом доходности 10-летних казначейских облигаций на 23 базисных пункта. Доходности движутся в противоположную цену, и 10-летний период вырос до конца недели на 1,94%, самого высокого уровня закрытия с 1 августа, в день, когда Трамп угрожал еще одним раундом тарифов для Китая.
На этой неделе Палата представителей также проводит публичные слушания по импичменту, но рынки до сих пор игнорируют эту тему и считают маловероятным, что сенат осудит президента.
Но торговля, вероятно, останется самым важным триггером для рынков, поскольку неумолимо приближается 15 декабря, когда новые тарифы на потребительские товары из Китая вступят в силу, если не будет заключена сделка. Потому до завтрашних комментариев Трампа рост маловероятен. А вот снижение возможно даже чисто техническое.
Рынок показал неуверенность перед уровнем 3100. К тому же, рынок находится возле канального сопротивления восходящего тренда. И это даёт повод для коррекции, которую завтра может подхлестнуть сам Трамп. Хотя потенциал для роста после коррекции имеется

Сегодня в фокусе инвесторов
Основные корпоративные и рыночные события сегодняшней сессии
Также читайте
Подборки статей, инвестиционных портфелей от АРТ КАПИТАЛ

Узнавайте о новых статьях, мероприятиях и промо акциях